Долгосрочные инвестиции: основные виды, риски, стратегии

Содержание

Долгосрочные инвестиции: куда можно вкладывать деньги на долгий срок и какие при этом есть риски

Инвестирование на сегодняшний день считается одним из лучших способов хранения капитала. Оно позволяет уберечь накопления от инфляции и является дополнительным источником дохода. Краткосрочные вложения требуют активных действий от владельца капитала. Поэтому, чтобы сэкономить время и обеспечить себе регулярное поступление финансовых потоков, многие вкладчики выбирают долгосрочные инвестиции.

Что такое долгосрочные инвестиции?

Долгосрочные инвестиции — это капиталовложения сроком от 1–5 лет и более.

Они имеют ряд особенностей:

Отсутствие необходимости постоянно следить за состоянием рынка. В данном случае значение имеют финансовые цели, поставленные с учетом долгосрочных перспектив. Текущие ситуации не требуют большого внимания. Это способствует значительной экономии времени инвестора.
Отсутствие стрессовых ситуаций. Если спекуляции основаны на трейдинге, требующем быстрой реакции, то долгосрочные инвестиции требуют спокойной оценки перспектив роста активов.
Возможность получения стабильного дохода. Трейдинг позволяет зарабатывать только на разнице котировок. Прибыль от долгосрочных инвестиций формируется за счет прироста капитала, происходящего в результате повышения стоимости активов, и регулярных выплат, например, дивидендов по акциям или купонов по облигациям.

Внимание! Для долгосрочных инвестиций требуется наличие крупного капитала. Чем меньше сумма вложений, тем дольше придется ждать отдачи.

Инструменты долгосрочного инвестирования

Существует множество вариантов для долгосрочных вложений. Самыми подходящими для этой цели инструментами являются:

Долгосрочные банковские депозиты. Они отличаются высокой надежностью. Программа страхования вкладов гарантирует возврат вложенных средств в сумме до 1,4 миллиона рублей. Но процент по депозитам небольшой. Поэтому банковские вклады подходят для хранения денег, но не для заработка. . Это второй по надежности инструмент после депозитов. Дополнительный доход может выплачиваться инвестору в виде купона. Наиболее надежными считаются облигации федерального займа. . Данный актив отличается повышенной волатильностью, но в долгосрочном периоде это не имеет большого значения. Текущие котировки не оказывают существенного влияния на итоговый результат при вложениях на длительный период. Инвесторы получают прибыль от роста стоимости актива, а также в виде дивидендов. Для эффективности вложений рекомендуется приобретать акции надежных эмитентов с высокой доходностью.
Недвижимость. Это один из самых надежных инструментов. Доход формируется за счет роста стоимости недвижимости и арендной платы. Вложения в недвижимость требуют большого капитала и долго окупаются.
Инвестиционные фонды ETF. Владелец капитала получает доход пропорционально доле своего вклада. Управление средствами возлагается на специалистов фонда. За обслуживание с вкладчика взимается комиссия.
Драгоценные металлы. Данный инструмент отличается высокой надежностью и часто используется в качестве страховки на случай непредвиденных ситуаций, таких как падение рынка и др.

Предполагаемая доходность

Среднегодовая доходность долгосрочных инвестиций, как правило, превышает аналогичный показатель краткосрочных вложений. Финансовые кризисы, негативные факторы экономики, политические события оказывают влияние на фондовый рынок и способствуют его временному спаду. Но впоследствии ситуация, как правило, нормализуется и в большинстве случаев не отражается на результате инвестирования.

Внимание! Доходность долгосрочных инвестиций зависит от выбранного инструмента. Например, по некоторым акциям данный показатель может достигать 20 %, а по депозитам, как правило, не превышает 7 %.

Риски инвестора

Долгосрочные вложения связаны с несколькими видами рисков. Спрогнозировать состояние экономики на несколько лет вперед бывает сложно. Поэтому рассчитать эффективность инвестиций в длительном периоде непросто.

Основные риски при долгосрочных вложениях:

Потеря капитала. Особенно это актуально на начальных этапах деятельности. Причиной может быть недостаток знаний в данной сфере и отсутствие навыков в управлении активами.
Длительная окупаемость. Существует вероятность, что вложенные средства принесут прибыль нескоро. Возможны также дополнительные расходы на поддержание проекта.
Отсутствие гарантии получения дохода по завершении срока вложений. Составить точный прогноз на несколько лет вперед трудно, поэтому результат может быть не таким, как ожидал инвестор.

Внимание! Инфляция — это негативный экономический фактор, усиливающий риски при долгосрочных инвестициях. При больших темпах ее роста доход может оказаться меньше запланированного.

Можно ли вложить средства и забыть на весь срок инвестирования?

Для снижения рисков долгосрочных вложений рекомендуется использовать одновременно несколько видов инструментов. Надежные активы обеспечат безопасность капитала, а высокорисковые с большой доходностью — принесут прибыль.

Но даже грамотно составленный инвестиционный портфель требует от владельца постоянного контроля. Это позволит быстро принять управленческие решения в сложной ситуации.

Долгосрочные вложения при грамотном составлении инвестиционного портфеля и эффективном управлении могут принести существенную прибыль инвестору. Данный вид деятельности не предполагает активных действий и требует небольших затрат времени от владельца капитала, поэтому подходит как опытным инвесторам, так и новичкам. Тем не менее долгосрочные капиталовложения сопряжены с рисками и требуют определенного контроля. При возникновении трудностей в управлении инвестиционным портфелем рекомендуется передать его в доверительное управление или приобрести активы портфельного типа, такие как ETF и др.

Долгосрочные инвестиции — куда вложить средства на долгий срок и заработать

Одним из самых успешных инвесторов, показавших эффективность долгосрочных вложений денежных средств, является Уоррен Баффет. Покупая активы, он исходит из их долгосрочных перспектив и не продаёт свои вложения исходя из рыночной конъюнктуры, как это делают спекулянты. Это также называется пассивным инвестированием и может предполагать долгосрочные инвестиции в акции, объекты недвижимости, паи инвестиционных фондов или покупку ценных долговых бумаг, драгоценных металлов или вложения в длительные проекты. Как правило, помимо роста стоимости, такие инвестиции также приносят доход.

Что такое долгосрочное инвестирование?

Долгосрочными инвестициями могут называться лишь те активы, которые владелец не собирается продавать больше года. Часто понятие долгосрочных инвестиций характеризуется покупкой финансовых инструментов или иных видов активов на длительную перспективу, т. е. на многие годы. В некоторых случаях активы не продаются никогда. Разумеется, что инвестиции в долгосрок предполагают не только большие преимущества, но и определённые риски.

Вкладывая средства в долгосрочные активы, инвестор иногда рискует капиталом, рассчитывая на более высокое вознаграждение.

Что относится к долгосрочным инвестициям?

К долгосрочным финансовым вложениям относят инвестиции в ценные бумаги и фонды, банковские вклады, покупку недвижимости и драгметаллов, а также фин. вложения в рынки частного капитала.

Инвестиции в ценные бумаги и фонды

К долгосрочным инвестициям можно отнести любые ценные бумаги, если инвестор не собирается их продавать в ближайшее время. Для этой цели хорошо подойдёт вложение в индексный или биржевой фонд. Для инвестиционных портфелей можно купить акции и облигации разных компаний, из разных секторов экономики. Но это требует определённых навыков, а инвестору необходимо прибегать к оценке долгосрочных рисков. Что касается биржевых фондов, то несмотря на рецессии, а также упадок в отдельных сферах экономики, в течение многих лет биржевые фонды показывают стабильный рост.

Банковские вклады

Банковские вклады – популярный и консервативный способ защитить свои сбережения от инфляции. Он прост для понимания и надёжен, поскольку в России предусмотрена программа страхования депозитов. Депозиты до 1 млн 400 тыс. рублей подпадают под действие программы. Поэтому в случае банкротства банка или других чрезвычайных обстоятельств вкладчик получит 100% от суммы своего депозита, если он не превышает 1 млн 400 тыс. рублей.

Покупка недвижимости

Недвижимость также входит в долгосрочные финансовые вложения. Недвижимость можно отнести не только к способам долгосрочного вложения средств, но также и к наиболее надёжным активам. Как правило, помимо роста стоимости объекта недвижимости, инвестор ориентируется и на возможность получения пассивного дохода. Это особенно актуально для городских квартир, так как их часто сдают в аренду. По надёжности объекты недвижимости уступают разве что банковскому золоту. Оба эти вида инвестиций предполагают низкую волатильность и осязаемость, т. е. данные активы не обанкротятся вне зависимости от состояния экономики.

Приобретение драгметаллов

Существует два вида инвестиций в золото и серебро: приобретение физических драгметаллов в форме слитков и монет и в виде ETF, биржевых фондов, а также бумажного золота (XAU) и бумажного серебра (XAG). Рост стоимости этого вида инвестиций покрывает, а иногда и опережает реальную инфляцию.

Вложения в рынки частного капитала

К альтернативным или редким инвестициям можно отнести вложения в частные рынки долга и акции стартапов, т. е. недавно созданных компаний, не торгующихся на бирже. Интересной альтернативой можно назвать и произведения искусства.

Сколько можно заработать – разбираемся на примерах

Ниже представлены разные способы инвестирования средств. Мы также разбираемся, сколько на них можно заработать.

Инвесторы получают приличную прибыль, вкладывая средства в индекс Мосбиржи. Биржевые фонды – привлекательный вид активов, особенно по сравнению с банковскими депозитами.

Если учитывать, что с конца девяностых годов инвестор не продавал свою долю в привязанном к индексу Мосбиржи фонде и регулярно инвестировал полученные дивиденды, рост его благосостояния составил бы 18,4% в год.

Рост индекса S&P 500 и привязанных к нему биржевых фондов за последние 30 лет составил почти 1000% без учёта инвестированных дивидендов. То есть $10 000 превратились бы в $100 000. Таким образом, ежегодная доходность индекса составила бы 33% ежегодно.

За последние 3 года рост индекса российских государственных облигаций Мосбиржи составлял 6,67% ежегодно, что едва покрывало инфляцию последних нескольких лет.

Большой рост за последние 22 года показала московская недвижимость. Средняя стоимость квадратного метра увеличилась с 20 000 руб. до 250 000 руб. Рост ее стоимости составил почти 57% в год.

Что потребуется от инвестора при долгосрочной стратегии?

Долгосрочное инвестирование предполагает принцип «купить и держать». Это значит, что в идеале инвестор должен один раз приобрести актив и никогда не продавать его.

Это требует от инвестора понимания, что фондовый рынок всегда растёт. Это значит, что при долгосрочной стратегии инвестор не отвлекается на краткосрочные снижения фондовых индексов и информационный шум, а видит долгосрочные реальные перспективы своих активов.

При наличии этой пассивной стратегии необходимо выбирать лучшие долгосрочные вложения. Например, если инвестор выбирает акции российских компаний для инвестирования, ему необходимо убедиться, что у компаний, в которые он готов вложить средства, относительно низкий уровень долга и высокая маржа прибыли.

Иначе говоря, рынок долгосрочных инвестиций нужно проанализировать на предмет выгодных вариантов. Если мы говорим об акциях или облигациях индивидуальных компаний, то стоит начинать с анализа финансовой отчётности. Но даже если у компании низкая долговая нагрузка, наблюдался высокий рост прибыли и выручки в течение многих лет, не стоит пренебрегать и показателями стоимости акций. Стоит отказаться от приобретения слишком дорогих ценных бумаг.

Наилучший способ долгосрочного инвестирования – это диверсификация – вложения в разные надёжные активы. Например, можно вложить в биржевой фонд или самостоятельно сформировать портфель из ценных бумаг, выпускаемых крупными компаниями из разных секторов экономики. Эти ценные бумаги должны приносить регулярный доход. В случае с акциями это будут дивиденды, а с облигациями – купоны.

Есть ли риски инвестиций на долгий срок?

Любое инвестирование сопряжено с риском потерь. Поэтому даже если мы говорим о долгосрочных вложениях денежных средств, мы предполагаем определённые риски. В финансовой среде часто говорят, что чем выше доходность, тем выше риск.

Среди возможных рисков – большая сложность спрогнозировать состояние экономики на несколько лет вперёд. Поэтому дать объективную оценку эффективности инвестиций на длительный период сложно.

Итак, если мы говорим о долгосрочных инвестициях и их недостатках, к ним можно отнести:

Длительную окупаемость некоторых инвестиционных проектов – иногда получается, что вложенные средства приносят прибыль нескоро. Некоторые вложения предполагают дополнительные расходы на поддержание проекта.
Отсутствие гарантии получения дохода по завершении предполагаемого срока инвестиции. Составить точный финансовый прогноз на несколько лет вперед затруднительно, поэтому результат может быть не таким, как ожидалось.
Высокому риску потери капитала подвергается инвестор, когда у него наблюдается недостаток навыков в оценке долгосрочных рисков, непонимание данного класса активов, а также отсутствие опыта в управлении активами.
Инфляция является одним из основных экономических рисков при долгосрочных инвестициях. При стремительных темпах ее роста некоторые виды долгосрочных инвестиций могут показать увеличение стоимости меньше, чем было запланировано ранее. Поэтому изначально вложенный инвестором капитал на долгосрочную перспективу может даже уменьшиться в реальном выражении. Это прежде всего относится к банковскому вкладу или вложениям в долговые бумаги.

Плюсы и минусы вложений на долгосрок

Долгосрочные капитальные вложения имеют преимущества:

Они не зависят от краткосрочных спадов и волатильности рынка, так как инвестор в отличие от спекулянта рассчитывает на получение прибыли только по истечении длительного срока инвестирования.
Как правило, инвестор не только зарабатывает на увеличении стоимости актива, который впоследствии стоит выше цены покупки, но ещё и получает доход на постоянной основе через определённое время после вложения денежных средств.
Долгосрочные инвесторы экономят время на управлении, анализе и денежной оценке активов, а также на самом процессе покупки, в данном случае действует принцип «купить и забыть».
Обычно процесс инвестирования осуществляется через брокера. Поэтому с долгосрочными инвестициями можно сэкономить и на комиссионных брокеру.

У вложений на долгий срок есть и минусы:

Инвестор должен забыть о своих вложениях на продолжительное время. Он не может рассчитывать на эти денежные средства в течение всего горизонта инвестирования.
Чем дольше горизонт инвестирования, тем выше риск финансового кризиса. Если инвестор покупает активы, которые зависят от состояния экономики, например, акции нефтяных компаний или банков, он может потерять существенную часть инвестированной им суммы.

Таким образом, окупаемость инвестиций в долгосрочной перспективе в несколько раз может превысить изначальные вложения, но не стоит забывать о рисках.

Учимся у Хатико: долгосрочные инвестиции для тех, кто умеет быть терпеливым

Долгосрочное инвестирование

Популярная стратегия на фондовом рынке — долгосрочное инвестирование. Раскрываем, что понимают под долгосрочными инвестициями, чем рискует вкладчик и делимся проверенными портфелями.

Главное Hide

Многие уверены, что «быстрые деньги» — мечта любого вкладчика, но это далеко не всегда так: некоторые предпочитают долгосрочные инвестиции. Рассказываем об особенностях и рисках такого подхода, а также приводим примеры пяти самых известных портфелей для вдохновения.

Что относится к долгосрочным инвестициям

Долгосрочное инвестирование — популярная стратегия для тех, кто готов ждать три, пять, а то и все десять лет. Основной принцип — «купил и держи». На первый взгляд кажется, что это идеальный вариант финансовой подушки безопасности, но это не так: в качестве источников долгосрочных инвестиций нужно выбирать средства, которые точно не понадобятся в ближайшие годы (об этом мы уже писали здесь).

Стратегия подходит тем, кто не хочет вникать в тонкости работы фондового рынка и постоянно отслеживать изменения. Это такое себе ленивое инвестирование, когда вкладчик совершает минимум действий и большую часть времени просто пассивно наблюдает. То, что понимают под долгосрочными инвестициями, часто себя оправдывает — в горизонте нескольких лет большинство рынков растет.

Особенности долгосрочного инвестирования

Долгосрочные вложения и инвестиции — не всегда синонимы, да и различие кроется не только в сроках ожидания доходности. Какие еще особенности этой стратегии:

Вкладчику не нужно постоянно отслеживать состояние рынков, выискивать акции молодых и перспективных компаний, «форматировать» свой портфель ценных бумаг, предпринимать какие-то действия в кризисные периоды.
Уровень стресса минимальный — инвестор помнит, что акции надежных компаний способны преодолеть любые кризисы, а риск банкротства «голубых фишек» (самые надежные и высоколиквидные компании в отрасли) стремится к нулю.
Можно рассчитывать на стабильный доход в будущем, когда вырастут в цене акции, выплаты по дивидендам и сами активы.

Активами в долгосрочном инвестировании чаще всего выступают акции, облигации, фонды ETF. Также можно инвестировать в недвижимость, драгметаллы. В любом случае, для этой стратегии необходимо иметь довольно крупный капитал: чем он больше, тем быстрее вкладчик получит отдачу (например, не через 10, а через 3-5 лет). Если говорить о средствах финансирования долгосрочных инвестиций, то для частного лица идеальным вариантом всегда будут свободные (не заемные) деньги. Для компании возможны альтернативные варианты — например, заемные или спонсорские деньги.

Принципы долгосрочного инвестирования

Не покупать акции стартапов и молодых компаний. Лучше обратите внимание на активы надежных компаний — например, упомянутые выше «голубые фишки».
Не ждать обвала акций. Подход «купить на минимуме, продать на максимуме» здесь не работает. Инвестору не нужно ориентироваться на временные колебания рынка. В большом горизонте планирования краткосрочные падения и взлеты стоимости активов не имеют значения.
Диверсифицировать риски. Это универсальный принцип для большинства стратегий инвестирования. Чем больше компаний в портфеле инвестора, тем меньше на итоговую доходность влияют глобальные кризисы.
Покупать акции постепенно. Не путайте долгосрочные инвестиции с прямым инвестированием — в первом случае можно периодически покупать акции новых компаний, которые подходят под ваши требования.
Не делать резких движений и быть терпеливыми. Если выбрали для себя долгосрочное инвестирование, абстрагируйтесь от мыслей о кризисах и резких падениях стоимости акций. Внезапная продажа активов на спаде стоимости редко оправдана.

Риски долгосрочных инвестиций

Высокая инфляция: усиливает риски долгосрочных инвестиций, однако акции крупных компаний часто к ней устойчивы. Полученная в долгосрочной перспективе прибыль имеет все шансы не только догнать, но перегнать инфляцию, для которой характерен постоянный рост стоимости товаров и услуг.
Долгое ожидание: в первое время цена акций может расти незначительно, не расти вообще и даже падать. Самых нетерпеливых это может подтолкнуть к решительным действиям — они продают активы на спаде, так и не дождавшись высокой доходности.
Ограниченный доход: инвестиции на долгосрочный период всегда приносят меньше дохода, чем спекулятивные операции на фондовой бирже. Инвестору стоит быть готовым к получению среднерыночной доходности и не рассчитывать на то, что он сможет быстро приумножить вложения.
Табу на продажу активов: долгосрочные финансовые инвестиции — это когда вы по-настоящему долго ничего не предпринимаете, а лишь спокойно наблюдаете за изменением котировок. Не рассчитывайте на то, что часть активов можно будет продать в любое время. Во-первых, это уже не будет долгосрочным инвестированием, а во-вторых, на непредвиденный случай лучше иметь отдельную подушку безопасности.

Пять портфелей для долгосрочного инвестирования

Мы собрали примеры долгосрочных инвестиций, которые рекомендуют известные всему миру финансисты. Заметьте, многие из них уже заработали колоссальные суммы. Абсолютный рекордсмен — Уоррен Баффет, состояние которого оценивается более чем в 110 миллиардов долларов США.

Предприниматель, успевший побывать четвертым самым богатым человеком в мире, предлагает распределить активы между акциями и облигациями в соотношении девять к одному (или 90%/10%). В оригинале Уоррен Баффет составлял портфель для американских инвесторов, которым доступны краткосрочные казначейские облигации США и акции компаний из фондового индекса S&P 500. На десятилетнем горизонте такой портфель способен принести среднегодовой доход в размере 14,84%.

В портфеле Гарри Брауна под акции, золото, краткосрочные и долгосрочные облигации выделены одинаковые доли — по 25%. Если использовать этот портфель как инструмент долгосрочного финансирования инвестиций, в десятилетней перспективе можно ожидать среднегодовую доходность на уровне 5,74%.

Следующий портфель инвесторы называют эталонным: в нем 60% акций и 40% облигаций. Придерживаясь такой стратегии разделения активов, в ближайшие десять лет можно выйти на среднюю доходность в 8,59%.

Иного подхода рекомендует придерживаться Билл Бернстайн. Его личный топ возглавляет портфель, в котором равными долями (по 25%) представлены акции крупных компаний США, акции малых компаний США, акции европейских компаний и краткосрочные облигации США.

Эти пять инструментов долгосрочного финансирования инвестиций проверены годами и многими вкладчиками. Даже если не собираетесь копировать, то постарайтесь понять логику их создания — так вы сможете избежать грубых ошибок, выбирая инвестиции на долгий срок.

Источник https://www.finam.ru/education/likbez/dolgosrochnye-investicii-kuda-mozhno-vkladyvat-dengi-na-dolgiiy-srok-i-kakie-pri-etom-est-riski-20210312-12280/

Источник https://www.vbr.ru/investicii/help/investicii/dolgosrochnye-investicii-kuda-vlozhit-sredstva-na-dolgij-srok/

Источник https://beststocks.ru/journal/long-term-investment/